“새해 빅딜 터진다” 뜨거운 M&A 시장

대어 1호 잡코리아 2월 본입찰
매각 예상금액 8000억에 달해
SK·CJ 등 전문인력 전진 배치
미래먹거리 위한 인수 나설듯

연초부터 인수·합병(M&A) 시장이 달궈지고 있다. 코로나19 여파로 지난해 '빅 딜(대형 거래)' 기근을 겪었던 만큼 올해는 시장상황이 달라질 것이라는 기대다. 4차산업혁명의 가속화로 기술 기업간 합종 연횡에 대한 분위기도 감돈다.

■'새 주인 찾기' 본격화

5일 투자은행(IB) 업계에 따르면 올해 상반기 잡코리아와 한진중공업, 대한전선, W컨셉, SK루브리컨츠, CJ대한통운의 중국 물류 자회사 CJ로킨 등의 매각작업이 진행될 것으로 예상되고 있다.

국내 1위 온라인 채용 플랫폼인 잡코리아는 현재 7곳의 숏리스트(인수적격후보)를 선정하고 본격적인 실사를 진행하고 있다.

숏리스트에는 TPG, 어피니티에쿼티파트너스, MBK파트너스, PAG(퍼시픽얼라이언스그룹) 등이 포함됐다. 잡코리아 대주주인 H&Q코리아파트너스와 매각주간사 모간스탠리는 2월 말께 본입찰을 진행하고 상반기 내 매각을 완료한다는 계획이다. 원매자들이 제안하는 매각 기업가치(EV)는 8000억원대로 예상된다.

NH PE-오퍼스 PE는 최근 한국토지신탁 산하 동부건설과 컨소시엄을 통해 한진중공업 우선협상대상자로 선정됐다. 리잘은행 등 필리핀 금융기관이 소유한 지분 166만4044주(20.01%) 관련 태그얼롱(Tag along·동반매도청구권) 여부가 결정되면 조만간 본계약을 체결 할 것으로 알려졌다. 예상 매각 가격은 약 4000억원이다.

코로나19 여파로 매각이 중단됐던 두산공작기계도 잠재 매물로 꼽힌다. 지난 2016년 두산인프라코어 공작기계부문을 1조1000억원에 인수한 MBK파트너스는 2018년 1조1500억원 규모의 자본재조정을 통해 투자원금을 모두 거둬들였고 2017~2018년 배당금으로 1807억원을 받기도 했다.

IMM 프라이빗에쿼티(PE)는 현재 국내 2위 전선업체인 대한전선과 온라인 패션 플랫폼 W컨셉 매각을 진행하고 있다.

IMM PE는 지난 2015년 대한전선을 인수한 후 지난 5년간 계열사 정리와 수익성 개선으로 밸류업(기업가치 제고)을 진행해 왔다. 대한전선 잠재적 원매자로는 1위 전선업체인 LS전선 등이 거론된다.

온라인 여성 패션 편집숍 시장 1위인 W컨셉 매각과 관련해서는 11번가를 포함한 4곳이 숏리스트로 선정됐다. 매각 측은 3000억원을, 원매자 측은 1500억원 수준으로 기업가치(EV)를 책정하고 있어 매각 가격이 매각의 관건이다.

SK이노베이션 자회사 SK루브리컨츠 소수지분 매각 딜과 CJ대한통운의 중국 물류 자회사 CJ로킨 등도 지난해부터 매물로 나와 있다.

이외 공정위 제재로 매각이 공식화된 배달 앱 요기요 운영사 딜리버리히어로코리아도 올해 M&A시장의 '대어'다. 최대 2조5000억원 안팎이 될 대형 딜에 신사업 진출 및 확장을 노리는 대기업들의 러브콜이 이어질 것으로 전망된다. 한앤컴퍼니의 한온시스템, 쌍용양회 두 회사도 올해 매각이 점쳐지는 포트폴리오로 파악되고 있다.

■M&A 전문가 영전…미래먹거리 공략

SK그룹과 CJ, 롯데그룹 등 주요 그룹들은 인수합병(M&A) 역량 강화를 위한 인력과 조직 셋팅에 나섰다.

SK그룹의 경우 그룹내 M&A에서 가장 주도적인 역할을 해 온 조대식 수펙스추구협의회 회장이 3연임됐다. 또 M&A전문가로 꼽히는 윤요섭 경영전략본부장이 SK매직 신임 대표로 영전했고 추형욱 SK(주) 투자1센터장도 이달 초 SK E&S대표에 올랐다.

CJ그룹도 대한통운의 인수 주역인 최은석 부사장을 그룹 대표 계열사인 CJ제일제당 대표이사 자리에 선임했다.

롯데그룹은 해외 M&A 전문가인 임병연 롯데케미칼 부사장을 그룹의 싱크탱크 역할을 하는 롯데미래전략연구소 대표이사로 전진 배치시켰다.

투자은행(IB)업계 관계자는 "지난해만 해도 SK하이닉스가 인텔 낸드사업을 10조원 규모에 인수하고, 현대차그룹도 9560억원을 들여 세계 최고 로봇기업인 보스턴다이나믹스를 인수 하는 등 굵직한 크로스보더 M&A(국경간 거래)가 활발했다"며 "올해는 M&A에 특화된 인사를 영전하는 분위기가 뚜렷하다.

반도체, AI, 로봇, 자율주행 등 미래먹거리에 주목힌 M&A가 전망된다"고 말했다.

[e-mail] 김경아 강구귀 기자